Coty desprende-se do canal profissional, Wella, Clairol, Opi e ghd vendem o fundo KKR

KKR e Coty assinaram um acordo de entendimento pelo qual o fundo de investimento fará 60% do negócio profissional da companhia, marcas Wella, Clairol, OPI e ghd.

Coty já estava desde o final do ano passado à procura de um comprador para a sua linha de negócio profissional. Finalmente, KKR comprometeu-se a fazer com 60% da filial numa operação valorizada em 4.300 milhões de dólares. O acordo não inclui o negócio do Brasil.

Coty, solta lastro

Concretamente, a Coty vai dividir este negócio numa empresa independente sob o nome de Wella, cuja participação maioritária estará nas mãos de KKR. Do seu lado, Coty manterá os 40% restantes. Ambas partes acordaram situar o valor da empresa (enterprise value) em 4.300 milhões de dólares (3.973,6 milhões de euros). Em paralelo, KKR também realizou um “investimento inicial” de 750 milhões de dólares (693,1 milhões de euros) em ações preferentes convertíveis de Coty. Uma vez culminada a transação de Wella, o fundo de investimento fará com outro paquete de ações preferentes convertíveis pelo valor de 250 milhões de dólares (231 milhões de euros).

A companhia Coty subtraiu que estas transações vão provocar um 'deslocamento significativo' do balanço da companhia, posicionando-a para o crescimento a longo prazo e para investir na sua carteira. Além disso também anunciou um plano para cortar gastos no valor de 700 milhões de dólares (646,9 milhões de euros), nos próximos dois anos e meio. Esta cifra representa 25% da base de custos total da empresa.

Entre janeiro e março deste ano, a multinacional teve umas perdas atribuídas de 271,6 milhões de dólares (251 milhões de euros), o que equivale a multiplicar por 23 os números vermelhos do mesmo período do exercício anterior, depois de uma contração da faturação de 23,3% até 1.528 milhões de dólares (1.412 milhões de euros).

Coty atribuiu o volumoso declínio dos talões devido ao impacto da pandemia do Covid-19 e as medidas de confinamento.

Sobre KKR & Co.
KKR é uma multinacional norte-americana de administração de fundos de investimento e capital de risco. A empresa completou mais de 400.000 milhões de dólares de investimentos de capital de risco desde o seu início, fundada de 1976 por Jerome Kohlberg, Henry Kravis e Geoge R. Roberts.
Estes tinham trabalhado anteriormente na banca Bear Stearns, especialistas em transações de engenharia financeira.
KKR investiu em mais de 160 companhias desde 1977, completando pelo menos um investimento por ano, exceto nos anos 1982 e 1990.